Qu'est-ce que le trading des matières premières et comment les échanger?

Qu'est-ce que le trading de matières premières ?

Les matières premières sont le moteur de nos économies ; elles sont essentielles à notre infrastructure, à nos communications, à l'énergie et à l'électricité, à l'alimentation, à l'habillement, et bien plus encore. En tant que telles, les marchés des matières premières sont une partie essentielle de la vie moderne.

Elles sont échangées par les producteurs, les consommateurs, les utilisateurs finaux, les traders spéculatifs et les investisseurs du monde entier.

Presque tous les contrats de matières premières (le nom donné aux unités standardisées dans lesquelles les matières premières sont échangées) sont livrables.

C'est-à-dire que l'acheteur doit pouvoir prendre livraison de la matière première sous-jacente à la conclusion du contrat, et le vendeur doit être capable de faire cette livraison.

Cependant, en pratique, seuls les traders commerciaux et les utilisateurs finaux prennent généralement livraison de la matière première sous-jacente. Les spéculateurs clôturent généralement leurs positions ou les prolongent bien avant l'échéance de la livraison.

La plupart des traders particuliers négocient des matières premières en utilisant des CFD (contrats pour différence) non livrables et réglés en espèces.

Pourquoi les gens échangent-ils des matières premières ?

Les prix des matières premières fluctuent en fonction de facteurs tels que l'offre et la demande, la géopolitique, la météo, la force ou la faiblesse des principales devises, et les données macroéconomiques.

Ces mouvements de prix peuvent être brusques et durables, ce qui rend le trading de matières premières attrayant pour les spéculateurs, mais il comporte également des risques.

Comment échanger des matières premières ?

Pour commencer à trader des CFD sur les matières premières, il vous suffit de suivre quelques étapes simples.

1. Vous devrez ouvrir un compte chez un courtier, tel que Pepperstone, qui vous proposera un choix de plateformes de trading et un accès aux prix des CFD sur les matières premières.
2. Une fois votre compte de trading ouvert, vous pouvez le financer en effectuant un dépôt.
3. L'étape suivante consistera à télécharger la plateforme de trading, puis à vous familiariser avec son fonctionnement.
4. Une fois que vous vous sentez à l'aise avec l'utilisation de la plateforme, vous serez prêt à commencer à trader des CFD sur les matières premières.
5. Pepperstone propose ce que l'on appelle des CFD sur matières premières, ou Contracts for Differences, qui sont réglés en espèces et non livrables.
6. Cela signifie que vous pouvez trader à la hausse ou à la baisse avec la même facilité, sans avoir à vous soucier de la propriété ou de la livraison des matières premières sous-jacentes.

Quels sont les différents types de matières premières ?

Les matières premières peuvent être divisées en deux groupes principaux, appelés matières premières dures et matières premières molles.

Les matières premières dures comprennent des éléments tels que le cuivre, le nickel, l'or, le pétrole et le gaz, ainsi que d'autres matériaux industriels.

Les matières premières molles, quant à elles, incluent des denrées alimentaires et des ingrédients, tels que le cacao, le café, le blé, le maïs et le soja, ainsi que le coton, le bois et le bétail.

Quels sont les avantages du trading de matières premières ?

Le trading de matières premières vous permet de diversifier vos investissements en vous éloignant des actions et du Forex pour entrer dans des marchés largement non corrélés.

Trader des matières premières signifie que vous pouvez prendre position sur l'économie mondiale, la géopolitique et la demande, à un niveau macroéconomique ou top-down.

C'est parce que les prix des matières premières sont souvent les premiers à réagir aux nouvelles de dernière minute et aux événements mondiaux.

Quels sont les risques du trading de matières premières ?

Plus que tout autre marché, les prix des matières premières sont dictés par l'offre et la demande. La nature livrable des contrats sous-jacents signifie que les prix des matières premières peuvent être extrêmement volatils.

Par exemple, entre avril 2023 et avril 2024, les prix du cacao ont augmenté de +285,0 %, selon les données de Trading Economics. Les matières premières peuvent être sujettes à des "short squeezes" ou à une offre excédentaire extrême, chacune ayant un effet direct et immédiat sur les prix.

Un exemple notable est le prix du gaz naturel européen (TTF), qui a bondi de plus de +400,0 % entre juin et mi-août 2022 en raison des contraintes mondiales d'approvisionnement en gaz suite à l'invasion de l'Ukraine par la Russie.

Les contrats à effet de levier, tels que les CFD sur matières premières, sont des outils puissants pour les traders mais peuvent tout aussi bien amplifier les pertes que les gains s'ils ne sont pas utilisés correctement.

Quels sont les facteurs qui influencent les prix des matières premières ?

Les prix des matières premières sont influencés par une grande variété de facteurs.

Cependant, deux des plus influents sont la géopolitique et la saisonnalité.

Les événements géopolitiques peuvent rapidement modifier la dynamique de l'offre et de la demande des matières premières, comme l'a démontré l'invasion de l'Ukraine par la Russie, qui a directement affecté le prix du pétrole et du gaz.

Le conflit à Gaza a dissuadé de nombreuses grandes compagnies maritimes d'accéder au canal de Suez, augmentant le coût du transport des matières premières de la région Asie-Pacifique vers les marchés finaux en Europe.

Les facteurs saisonniers tels que le climat peuvent directement affecter le prix des matières premières agricoles et des denrées alimentaires.

Les vagues de froid, les canicules, trop peu ou trop de pluie, peuvent tous nuire à la production agricole, aux rendements et aux récoltes.

Les maladies et les infestations sont d'autres facteurs saisonniers qui peuvent créer de la volatilité dans les prix des matières premières douces, en particulier ceux des cultures et du bétail.

Quelle est l'importance de la diversification dans le trading de matières premières ?

La diversification est l'une des principales attractions du trading de matières premières, car les matières premières telles que l'or évoluent indépendamment des marchés d'actions et d'obligations.

Les traders et les gestionnaires de fonds ajoutent souvent des métaux précieux et d'autres matières premières à leurs portefeuilles pour cette raison.

Traditionnellement, l'or est considéré comme une réserve de valeur et une couverture contre l'inflation ; il sert donc de refuge en temps de crise.

Qu'est-ce que le trading sur marge et comment fonctionne-t-il dans le cadre des matières premières ?

Le trading sur marge vous permet de prendre des positions plus importantes sur les marchés des matières premières que votre solde de compte ne le permettrait autrement. Dans le trading sur marge, votre courtier utilise l'argent de votre compte de trading.

Par exemple, si vous avez 500 $ sur votre compte et que vous tradez une matière première avec un effet de levier de 10 fois offert par votre courtier, vous pourriez contrôler une position d'une valeur allant jusqu'à 5 000 $, soit 10 fois la valeur de votre solde de compte de 500 $.

Pour atteindre cet effet de levier, votre courtier vous prête effectivement la différence entre votre marge initiale ou dépôt et la valeur notionnelle de votre trade.

Pour ouvrir et maintenir une position de trading sur marge, vous devez disposer des fonds nécessaires pour répondre à l'exigence de dépôt initial, ainsi que de fonds supplémentaires pour couvrir toute perte en cours ou marge de variation sur la position tant qu'elle est ouverte. Si vous ne disposez pas de fonds suffisants sur votre compte pour couvrir les pertes en cours sur vos positions ouvertes, vous ferez face à un appel de marge et votre position pourrait être clôturée.

C'est pourquoi il est crucial d'adopter une taille de position correcte et d'avoir le bon nombre de positions ouvertes par rapport à la taille de votre compte dans le cadre du trading sur marge.

Si vous maintenez une transaction ouverte pendant la nuit, vous encourrez des frais de financement ou des intérêts sur la valeur notionnelle de la transaction. Cependant, selon le moment où les frais sont appliqués, il se peut qu'il n'y ait pas de frais de financement sur les transactions ouvertes et fermées le même jour ouvrable.

Veuillez noter que les taux de marge ou d'effet de levier varient selon les produits et les juridictions réglementaires.

Comment utiliser efficacement l'effet de levier dans le trading de matières premières ?

Vous pouvez utiliser l'effet de levier disponible dans le trading de matières premières pour augmenter votre exposition aux marchés et pour générer des rendements accrus sur vos transactions rentables.

Par exemple, un mouvement de +10,0 % sur une position avec effet de levier d'une valeur de 5 000 $ entraînerait une variation du P&L de 500 $. Alors qu'un même mouvement sur une position sans effet de levier de 500 $ notionnels créerait une variation du P&L de seulement 50 $.

À l'inverse, un mouvement de -10,0 % sur une position longue avec effet de levier d'une valeur notionnelle de 5 000 $ entraînerait une variation du P&L de -500 $. Cependant, un même mouvement sur une position sans effet de levier de 500 $ notionnels créerait une variation du P&L de seulement -50 $.

L'effet de levier dans le trading de matières premières doit être utilisé avec parcimonie ; vous ne devez pas surtrader, par exemple en utilisant tout votre solde de compte sur un seul trade.

Pour utiliser l'effet de levier avec succès, vous devez adopter une approche disciplinée du risque et de la récompense, de la gestion de l'argent, et de la taille des trades.

Quelles sont les stratégies courantes pour trader les matières premières ?

Les matières premières sont principalement cotées en dollars américains, et la force ou la faiblesse de ce dernier influence directement la valeur des matières premières. Un dollar américain fort a tendance à faire baisser les prix, tandis qu'un dollar américain faible peut faire monter les prix des matières premières. Les traders peuvent tirer parti de cette relation en vendant des matières premières lorsque le dollar est fort et en achetant des matières premières lorsque le dollar s'affaiblit. Cependant, il est important de noter qu'il existe d'autres facteurs pouvant affecter le prix des matières premières, tels que les dynamiques de l'offre et de la demande, les événements géopolitiques, et les indicateurs économiques.

Les traders achètent ou vendent également souvent de l'or en fonction de l'humeur des marchés boursiers et obligataires. Si les traders en actions sont dans une phase de "Risk-Off", ils sont susceptibles de vendre des actions et d'acheter des valeurs refuges, telles que les métaux précieux, ce qui devrait théoriquement pousser leurs prix à la hausse. À l'inverse, si les marchés sont dans une phase de "Risk-On", les traders vendront les valeurs refuges et reviendront vers des actifs plus risqués comme les actions, ce qui devrait faire baisser le prix de l'or.

Bien que ce soient des stratégies courantes, il existe toujours des facteurs supplémentaires qui peuvent influencer le prix des matières premières, rendant essentiel pour les traders de rester informés et de considérer un large éventail de variables dans leur processus de décision.

Comment puis-je gérer plus efficacement le risque lié au trading de matières premières ?

Pour gérer plus efficacement votre risque lié au trading de matières premières, vous devez suivre quelques règles simples :

• Ne pas sur-trader.
• Envisagez d'utiliser un stop loss et réfléchissez à l'endroit où vous placez votre stop.
• Et rappelez-vous que tous les prix des matières premières peuvent être affectés par les variations de la valeur du dollar américain et souvent par la publication de données macroéconomiques majeures.

Quel rôle joue l'analyse du sentiment dans le trading de matières premières ?

L'analyse du sentiment peut jouer un rôle important dans le trading de matières premières. Cependant, contrairement à d'autres marchés qui se concentrent sur l'analyse des publications et des commentaires sur les réseaux sociaux, les traders de matières premières s'appuient principalement sur les rapports de positionnement pour évaluer le sentiment du marché.

Le plus important de ces rapports, le Commitment of Traders ou CoT, est publié chaque vendredi par la CFTC (Commodity Futures Trading Commission) des États-Unis.

Le rapport fournit une répartition des positions ouvertes sur les marchés à terme américains détenues par des groupes spécifiques de traders, à la clôture des marchés, le mardi précédent.

Les changements dans ces positions peuvent éclairer ce que pensent les grands spéculateurs ou les traders commerciaux de matières premières sur les marchés des matières premières et peuvent aider à identifier les tendances émergentes au sein de ces marchés.

FAQ sur les matières premières

Que fait un trader de matières premières ?

Les traders de matières premières visent à réaliser des bénéfices en négociant des matières premières. Ils prennent des positions longues ou courtes sur des matières premières telles que le pétrole, le café, le cuivre, le blé et le sucre, en espérant tirer profit des fluctuations des prix sous-jacents.

S'ils ont vendu une matière première à découvert, ils chercheront à racheter cette position à découvert à un prix inférieur à leur niveau d'entrée. Inversement, s'ils ont une position longue, ils visent à vendre cette position à un prix plus élevé pour réaliser un profit.

Cependant, si le prix évolue à l'encontre du trader et qu'il clôture sa position à un prix moins favorable que son niveau d'entrée, il subira une perte.

Comment puis-je commencer à trader des matières premières ?

Pour commencer à trader des matières premières, vous pourriez envisager d'ouvrir et de financer un compte auprès d'un courtier tel que Pepperstone, où vous pouvez négocier des matières premières en utilisant des CFDs.

Quels sont des exemples de matières premières ?

Des exemples de matières premières sont partout autour de nous. Ce sont des choses que nous consommons quotidiennement, comme le café, le thé, le sucre, l'essence ou le charbon.

En effet, la plupart des matières premières et des produits alimentaires peuvent être considérés comme des matières premières.

Quelle est la différence entre une matière première et une action ?

Les matières premières sont les matières premières et les denrées alimentaires que nous utilisons quotidiennement.

Alors que les actions sont des parts de sociétés à responsabilité limitée, dont la propriété fournit aux actionnaires une part des bénéfices de cette société.

Les matières premières sont négociées sur des marchés à terme, tandis que les actions et les parts sont négociées sur des bourses dédiées.

Les contrats à terme sur matières premières ont une durée de vie limitée, tandis que les actions sont négociées tant qu'une entreprise reste cotée en bourse.

Le trading de matières premières est-il rentable ?

Le trading de matières premières peut en effet être rentable. Cependant, il comporte également le risque de générer des pertes. Les bénéfices dépendent de votre capacité à repérer les opportunités et à exécuter correctement les transactions, tout en maintenant une approche disciplinée en matière de taille des transactions, de gestion des risques et de gestion de l'argent.

Si vous n'adoptez pas une approche disciplinée, le trading de matières premières peut devenir non rentable. Un usage abusif de l'effet de levier, le sur-trading, le trading émotionnel et l'ignorance des principes de gestion de l'argent et des risques peuvent entraîner des pertes importantes.

Qu'est-ce qu'un CFD sur matières premières ?

Les CFD sur matières premières sont des contrats à règlement en espèces avec effet de levier basés sur les prix des matières premières.

Ils permettent aux traders de spéculer sur la hausse et la baisse des prix des matières premières, sans avoir besoin de prendre possession ou de procéder à la livraison de l'actif sous-jacent.

Sur quelle plateforme les matières premières sont-elles négociées ?

Pepperstone propose la négociation de matières premières via des CFDs sur plusieurs plateformes, y compris cTrader, MT4/MT5 et l'outil de cartographie populaire TradingView.

Ces plateformes de trading sont disponibles sur les ordinateurs de bureau ou sous forme d'applications mobiles.

Quelles matières premières sont performantes en période d'inflation ?

L'or est considéré comme une valeur refuge et une protection contre l'inflation galopante, car, contrairement aux devises papier, l'or physique ne peut simplement être imprimé par les gouvernements ou les banques centrales.

L'argent tend à affluer vers l'or et d'autres métaux précieux en période de crise économique, et ces flux peuvent faire monter le prix de l'or, du platine, de l'argent, etc.

Bien entendu, les dynamiques du marché peuvent changer et l'or ne constitue pas toujours une protection efficace contre l'inflation, ni une valeur refuge en période de crise.

Plus récemment, les cryptomonnaies ont été perçues par certains comme une éventuelle protection contre les pressions inflationnistes sur les marchés traditionnels. Cependant, les cryptomonnaies comportent un risque bien plus élevé que l'or.

Quelle matière première est la plus demandée ?

La demande pour des matières premières spécifiques varie souvent en fonction de la croissance économique, de la géopolitique et des effets saisonniers. La demande de pétrole et de gaz, ainsi que de leurs produits raffinés, est probablement la plus constante.

Cependant, cela pourrait changer à long terme à mesure que les sources d'énergie alternatives deviennent plus populaires.